Începând cu 1 octombrie, românii se vor confrunta cu creșterea ratelor la creditele în derulare, având în vedere majorarea indicelui de referință privind creditele acordate consumatorilor (IRCC) la 5,99%, cea mai mare valoare înregistrată de la introducerea acestuia în mai 2019. Cu toate acestea, există și o veste bună: de la 1 ianuarie 2025, ratele vor scădea, odată cu ajustarea IRCC la 5,67%, potrivit calculelor Profit.ro.
ROBOR și IRCC, convergență neașteptată
IRCC, care a fost introdus pentru a înlocui ROBOR-ul în calcularea ratelor pentru creditele acordate persoanelor fizice, a fost calculat pe baza mediei dobânzilor zilnice la tranzacțiile interbancare din perioada aprilie-iunie. Această valoare va fi valabilă pentru trimestrul al patrulea, începând cu luna octombrie. Metodologia aplicării IRCC prevede un decalaj de șase luni de la prima dată din seria trimestrială, astfel că ajustările la rata dobânzii sunt întârziate comparativ cu tendințele pieței.
În contrast, ROBOR-ul a continuat să scadă, ajungând la nivelul IRCC, un fenomen rar întâlnit. Rata medie a ROBOR la trei luni, folosită ca referință pentru creditele în lei mai vechi de 2019, a ajuns în trimestrul al treilea la o medie de 5,68%, egală cu cea a IRCC. În trimestrul anterior, această valoare era de 6,04%.
Impactul asupra debitorilor și evoluția dobânzilor
În pofida tăierilor de dobânzi operate de Banca Națională a României (BNR) cu 0,5 puncte procentuale în ultimele luni de vară, ratele la creditele în derulare vor crește până la începutul anului viitor. Astfel, IRCC a atins un nivel de 5,99%, marcând cel mai mare nivel din ultimii 15 ani, calculat retroactiv. De la începutul lui ianuarie 2025, IRCC va scădea la 5,67%, oferind o ușurare financiară debitorilor.
Cum se modifică ratele la credite
Pentru a înțelege impactul modificărilor IRCC și ROBOR asupra debitorilor, putem lua exemplul unui credit de 210.000 lei, pe 300 de luni, cu o marjă de 2,03 puncte procentuale pentru ROBOR și de 2,5% pentru IRCC. De la 1 iulie, rata creditului cu dobândă variabilă în funcție de ROBOR a scăzut la 1.581 de lei, față de 1.631 de lei în trimestrul al doilea. În același timp, rata creditului în funcție de IRCC a crescut ușor la 1.690 de lei, față de 1.671 de lei în trimestrul anterior.
De la 1 ianuarie 2025, rata aferentă IRCC va scădea la 1.645 de lei, cea mai mică valoare înregistrată de la sfârșitul lui 2022. În ciuda acestei ajustări, analiza arată că plățile totale pentru împrumuturile legate de ROBOR au fost cu aproximativ 3.550 de lei mai mari decât cele pentru creditele legate de IRCC, din 2022 până în prezent.
Perspective economice și impactul asupra dobânzilor
După ce BNR a redus rata de politică monetară la 6,5% și rata facilității de depozit la 5,5%, dobânzile din piață au continuat să scadă, pe fondul unui excedent major de lichiditate. Acest fenomen a determinat scăderea dobânzilor de piață până aproape de nivelul de 5,5%.
Analiștii au opinii divergente privind evoluția dobânzilor. Cei de la BCR estimează că BNR va mai reduce dobânda cheie cu încă 0,5 puncte procentuale până la sfârșitul anului, având în vedere încetinirea economiei. Pe de altă parte, analiștii de la ING și UniCredit se așteaptă ca BNR să amâne tăierile dobânzii din cauza presiunilor inflaționiste și a deficitului bugetar ridicat, precum și a creșterii accelerate a creditării.
Băncile și rata ROBOR
Băncile nu aplică ratele ROBOR după o formulă standard. Unele bănci folosesc valoarea ROBOR la data actualizării, în timp ce altele calculează o medie a valorilor ROBOR. Rata medie a ROBOR la trei luni, care a atins un maxim de 7,93% în ultimul trimestru din 2022, a scăzut sub nivelul de 6% în ultimele trimestre, ceea ce oferă o ușurare debitorilor.
Românii vor avea parte de fluctuații în ratele la credite în următoarele luni, pe măsură ce IRCC și ROBOR își ajustează valorile în funcție de condițiile pieței financiare. Creșterea IRCC de la 1 octombrie va duce la majorarea temporară a ratelor, dar scăderea acestuia de la 1 ianuarie va oferi debitorilor o gură de oxigen, marcând cel mai mic nivel al ratei IRCC din ultimii doi ani. Totuși, incertitudinile economice și politicile monetare ale BNR rămân factori care vor influența evoluția dobânzilor în perioada următoare.
Sursă foto – pixabay.com
